TOB sur ETF : combien tu paies à chaque achat
Publié le 30 août 2026 · Mis à jour le 7 octobre 2026 · par Ilias
Ilias
Éditeur de Finlo (HqDigital) · À propos
TOB estimée sur cette transaction
- ETF capitalisant étranger (Irlande, Luxembourg...) — taux de 0,12 %
- plafonné à 1 300,00 € par transaction
- Calcul pour une seule transaction (achat ou vente), pas pour un aller-retour complet.
Attention aux risques. Investir comporte un risque de perte, y compris la perte totale du capital investi. Les performances passées ne préjugent pas des performances futures. Ce contenu est informatif : il ne constitue ni un conseil en investissement, ni une recommandation personnalisée.
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Le taux de TOB des ETF les plus détenus en Belgique
Cherche directement ton ETF par nom ou ISIN. Les données marquées « à re-vérifier » n'ont pas encore été recoupées avec la liste officielle des organismes de placement collectif enregistrés en Belgique — traite-les comme indicatives en attendant.
Un même type d'ETF, deux traitements fiscaux
VWCE et IWDA répliquent tous deux le MSCI World, mais un seul des deux compartiments est enregistré auprès de l'administration belge — ce qui change uniquement le taux de TOB applicable, pas la qualité du fonds.
VWCE
Vanguard FTSE All-World UCITS ETF USD (Acc)
Enregistré en Belgique : oui
1,32 %
TOB sur 10 000,00 € : 132,00 €
IWDA
iShares Core MSCI World UCITS ETF USD (Acc)
Enregistré en Belgique : non
0,12 %
TOB sur 10 000,00 € : 12,00 €
Sur ce montant de référence, l'écart de TOB entre les deux fonds s'élève à 120,00 €.
Sur 10 000 € investis, l'écart de TOB entre le taux le plus bas (0,12 %) et le plus haut (1,32 %) de ce tableau représente 120 € — la TOB n'est pas un taux unique, elle dépend de l'enregistrement de l'ETF en Belgique.
| ETF | ISIN | Émetteur | Domiciliation | Enregistré en Belgique | TER | TOB |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Vanguard FTSE All-World UCITS ETF USD (Acc) | IE00BK5BQT80 | Vanguard | IE | Oui | 0,14 % | 1,32 % |
| Vanguard S&P 500 UCITS ETF (Acc) | IE00BFMXXD54 | Vanguard | IE | Oui | 0,07 % | 1,32 % |
| Xtrackers MSCI World UCITS ETF 1C | IE00BJ0KDQ92 | Xtrackers (DWS) | IE | Oui | 0,12 % | 1,32 % |
| Vanguard FTSE Developed World UCITS ETF (Acc) | IE00BK5BQV03 | Vanguard | IE | Oui | 0,12 % | 1,32 % |
| UBS Core MSCI World UCITS ETF USD (Acc) | IE00BD4TXV59 | UBS | IE | Oui | 0,06 % | 1,32 % |
| iShares MSCI EM IMI Screened UCITS ETF USD (Acc) | IE00BFNM3P36 | BlackRock / iShares | IE | Oui | 0,18 % | 1,32 % |
| iShares Core MSCI World UCITS ETF USD (Acc)Donnée à re-vérifier | IE00B4L5Y983 | BlackRock / iShares | IE | Non | 0,20 % | 0,12 % |
| Vanguard FTSE All-World UCITS ETF USD (Dist) | IE00B3RBWM25 | Vanguard | IE | Oui | 0,14 % | 0,12 % |
| SPDR MSCI World UCITS ETF (Acc)Donnée à re-vérifier | IE00BFY0GT14 | State Street (SPDR) | IE | Non | 0,12 % | 0,12 % |
| iShares Core S&P 500 UCITS ETF USD (Acc)Donnée à re-vérifier | IE00B5BMR087 | BlackRock / iShares | IE | Non | 0,07 % | 0,12 % |
| Vanguard S&P 500 UCITS ETF (Dist) | IE00B3XXRP09 | Vanguard | IE | Oui | 0,07 % | 0,12 % |
| iShares Core MSCI EM IMI UCITS ETF USD (Acc)Donnée à re-vérifier | IE00BKM4GZ66 | BlackRock / iShares | IE | Non | 0,18 % | 0,12 % |
| SPDR MSCI ACWI IMI UCITS ETF (Acc)Donnée à re-vérifier | IE00B3YLTY66 | State Street (SPDR) | IE | Non | 0,17 % | 0,12 % |
| Vanguard FTSE Developed Europe UCITS ETF (Dist)Donnée à re-vérifier | IE00B945VV12 | Vanguard | IE | Non | 0,10 % | 0,12 % |
| Amundi Prime All-Country World UCITS ETF (Acc)Donnée à re-vérifier | IE0003XJA0J9 | Amundi | IE | Non | 0,07 % | 0,12 % |
| iShares Core Global Aggregate Bond UCITS ETF EUR Hedged (Acc)Donnée à re-vérifier | IE00BDBRDM35 | BlackRock / iShares | IE | Non | 0,10 % | 0,12 % |
| iShares MSCI World UCITS ETF USD (Dist) | IE00B0M62Q58 | BlackRock / iShares | IE | Oui | 0,50 % | 0,12 % |
| Vanguard FTSE Developed World UCITS ETF (Dist) | IE00BKX55T58 | Vanguard | IE | Oui | 0,12 % | 0,12 % |
| iShares Core S&P 500 UCITS ETF USD (Dist) | IE0031442068 | BlackRock / iShares | IE | Oui | 0,07 % | 0,12 % |
Les statuts d'enregistrement ci-dessus reflètent la liste FSMA en vigueur au 11 septembre 2026 (source citée sur chaque fiche ETF concernée). Cette liste évolue : par exemple, les compartiments HSBC MSCI World et HSBC S&P 500 UCITS ETF, enregistrés jusqu'alors, en ont été radiés le 18 avril 2026. Un statut « enregistré » aujourd'hui n'est donc pas garanti dans le temps — vérifie la liste officielle avant une décision importante.
La Taxe sur les Opérations de Bourse (TOB) est le frais fiscal le plus fréquent pour un investisseur belge : contrairement à la taxe sur les plus-values, elle s'applique à chaque transaction, indépendamment du fait que tu réalises un gain ou une perte.
Comment fonctionne la taxe sur les opérations de bourse ?
La TOB se calcule sur le montant total de la transaction (achat ou vente), pas sur un éventuel gain. Elle s'applique séparément à l'achat et à la revente : acheter puis revendre un même ETF déclenche deux prélèvements distincts. Elle est plafonnée par opération, quel que soit le montant investi.
Quel taux de TOB s'applique sur un ETF ?
Sur un ETF, le taux de TOB dépend d'abord de la domiciliation et du statut d'enregistrement du fonds, pas de l'indice suivi : 0,12 % pour un ETF capitalisant irlandais non enregistré en Belgique, 1,32 % s'il est enregistré en Belgique.
| Type d'instrument | Taux indicatif | Plafond par opération |
|---|---|---|
| Actions ordinaires (belges et étrangères) | 0,35 % | 1 600 € |
| ETF capitalisant enregistré en Belgique | 1,32 % | 4 000 € |
| ETF capitalisant domicilié à l'étranger (ex. Irlande), non enregistré en Belgique | 0,12 % | 1 300 € |
| ETF distribuant, obligations | 0,12 % | 1 300 € |
Le critère qui détermine le taux d'un ETF capitalisant n'est pas seulement « capitalisant ou distribuant », mais surtout où le fonds est enregistré. Un ETF capitalisant qui possède un compartiment enregistré en Belgique est taxé à 1,32 % ; le même type d'ETF, domicilié en Irlande ou au Luxembourg et non enregistré en Belgique, est taxé à seulement 0,12 %. C'est l'une des raisons pour lesquelles les ETF capitalisants irlandais sont si souvent recommandés aux investisseurs belges — ils cumulent ce taux de TOB réduit avec l'absence de précompte mobilier. Pour vérifier la domiciliation exacte d'un ETF, consulte sa fiche d'information clé (KIID) ou le site de l'émetteur. Tu peux estimer la TOB due sur un montant précis avec notre calculateur de TOB. Pour les autres critères de choix d'un ETF (domiciliation, capitalisant ou distribuant, TER), voir notre guide complet des ETF.
Qui prélève la TOB : ton courtier ou toi ?
Selon le courtier utilisé, la TOB fonctionne de deux façons très différentes en pratique.
Le courtier retient et déclare la TOB pour toi. C'est le cas de la plupart des courtiers opérant en Belgique, belges ou non : la TOB est déduite directement du montant de ton ordre au moment de la transaction, et le courtier la reverse à l'administration fiscale. Tu n'as rien à calculer, rien à déclarer, pour ces transactions.
Le courtier ne retient rien, et te laisse la déclarer toi-même. C'est plus rare, mais ça existe (Interactive Brokers, par exemple, parmi les courtiers comparés sur ce site). Dans ce cas, c'est à toi de calculer la TOB due sur tes transactions du mois et de la déclarer au SPF Finances avant la fin du deuxième mois suivant — la taxe reste due même sans prélèvement automatique, et l'absence de déclaration expose à un contrôle et un rappel, pas à une exonération de fait.
Cette différence pèse plus, dans la durée, que l'écart de frais de courtage entre deux courtiers : elle se répète à chaque transaction, pas une fois par an. Le détail complet, courtier par courtier, avec le formulaire et le délai exacts, est dans notre article quel courtier prélève la TOB à ta place, et lequel te laisse la déclarer toi-même. Pour situer ce critère parmi l'ensemble des critères de choix d'un courtier, voir le comparatif complet.
Exemple chiffré
Un achat de 1 000 € d'un ETF capitalisant enregistré en Belgique (taxé à 1,32 %) déclenche une TOB de 13,20 € à l'achat. Si cet ETF est revendu plus tard pour 1 200 €, une nouvelle TOB de 1,32 % s'applique sur ce montant de revente, soit 15,84 €. Sur l'aller-retour complet, la TOB représente donc 29,04 € — indépendamment du gain ou de la perte réalisée sur l'opération.
Le même achat de 1 000 € sur un ETF capitalisant équivalent, mais domicilié en Irlande et non enregistré en Belgique (taxé à 0,12 %), ne déclenche que 1,20 € de TOB à l'achat — plus de dix fois moins.
Pourquoi la fréquence des transactions compte
Parce que la TOB s'applique à chaque achat et chaque vente, une stratégie d'investissement programmé avec des versements réguliers (mensuels par exemple) génère plus d'opérations, donc plus de TOB cumulée, qu'un versement unique — mais reste généralement préférable pour lisser le prix d'achat moyen. À l'inverse, du trading fréquent (achats-reventes répétés à court terme) fait grimper rapidement le coût cumulé de la TOB.
Sur la durée, le choix du taux de TOB (0,12 % contre 1,32 %) pèse plus lourd que ce rythme de versement lui-même : sur un investissement programmé de 150 € par mois tenu 10 ans — même montant que dans notre simulateur DCA — l'écart cumulé entre les deux taux dépasse 200 €, uniquement à cause du choix du taux de TOB applicable à l'ETF.
Questions fréquentes
La TOB s'applique-t-elle aussi à la vente, pas seulement à l'achat ?
Oui. La TOB s'applique séparément à chaque opération : un achat puis une vente du même ETF déclenchent deux prélèvements distincts, chacun calculé sur le montant de l'opération concernée.
Que se passe-t-il si mon courtier ne retient pas la TOB automatiquement ?
La taxe reste due même si elle n'a pas été prélevée à la source : c'est à toi de la calculer et de la déclarer au SPF Finances avant la fin du deuxième mois suivant les transactions concernées. C'est le cas notamment avec Interactive Brokers parmi les courtiers comparés sur ce site — voir le détail courtier par courtier.
Un ETF capitalisant domicilié en Irlande est-il toujours taxé à 0,12 % ?
Dans la grande majorité des cas oui, mais le critère exact est l'absence d'enregistrement du compartiment auprès de l'administration belge, pas la seule domiciliation irlandaise. Vérifie toujours ce point sur la fiche d'information clé de l'ETF avant d'investir un montant important — le tableau ci-dessus indique ce statut pour les ETF les plus détenus en Belgique.
Quel est le plafond de TOB par transaction ?
Le plafond dépend du type d'instrument : 1 600 € pour les actions, 4 000 € pour un ETF capitalisant enregistré en Belgique, 1 300 € pour un ETF non enregistré en Belgique ou distribuant. Au-delà du montant qui atteint ce plafond, la TOB n'augmente plus proportionnellement.
Que risque-t-on en cas de non-déclaration de la TOB ?
L'absence de déclaration ne fait pas disparaître la dette fiscale : elle expose à un contrôle et à un rappel a posteriori par l'administration, avec la taxe due en plus d'éventuelles majorations. Ce risque ne concerne que les transactions chez un courtier qui ne prélève pas la TOB automatiquement.
Prochaine étape
Pour comprendre comment la TOB s'articule avec les autres taxes belges (plus-values, précompte mobilier), reviens au guide complet de la fiscalité belge.